高盛警示AI投资热潮未见顶但市场定价已明显领先基本面 2027年云厂商资本开支预期达9420亿美元 高盛超过互联网泡沫时期高点
市场对主要云厂商资本开支预测持续大幅上调：2026年预测从5200亿美元上调至7720亿美元，高盛超过互联网泡沫时期高点。警示投资
仅过去约六个月对2026年预期就提高了近80%。热潮但核心矛盾正在加剧——市场已提前计入了过多未来收益。顶但定价达亿高盛研报指出，市场高盛认为AI投资热潮仍未见顶，已明预期2027年更由6140亿美元升至9420亿美元，显领先基美国科技投资占GDP比重已升至约4.9%，本面超大规模云厂商2026年资本开支占经营现金流比例将升至约100%。厂商
相关推荐
亚太股市遭遇黑色星期二韩国KOSPI暴跌10.84%触发年内第八次熔断三星SK海力士双双暴跌超13%芯片股遭遇历史性血洗
美联储6月会议纪要历史性将AI列为三大通胀风险之一 与关税地缘冲突并列 九位官员预计年内至少加息一次
比特币和以太坊ETF结束连续八周资金外流趋势 单周净流入2.82亿美元 比特币10天暴涨重返64000美元上方 但94.6亿美元流出缺口仍待填补
欧股本周终结四连涨周线收黑 科技股估值过高引发获利回吐叠加美伊局势升温 泛欧Stoxx 600重挫后勉强企稳
英特尔二季度营收创近十五年最强增速数据中心与AI业务成核心引擎盘后一度涨超13%
比特币和以太坊ETF结束连续八周资金外流趋势 单周净流入2.82亿美元 比特币价格突破64000美元 但先前八周近95亿美元流出缺口仍待填补
- 最近发表
- Meta二季度净利润同比暴跌14%自由现金流骤降91%扎克伯格称卖算力“愚蠢”盘后重挫近8%
- 美国6月非农仅增5.7万远逊预期 失业率意外降至4.2%现诡异背离 Cathie Wood称数据失真
- 全球股市大洗牌AI退潮奈及利亚68%回报率超车南韩登顶 台股54%排第四单一主题依赖风险集中爆发
- 欧洲股市结束四周连涨势头周跌近2%创4月中旬以来最大单周跌幅 美伊冲突升级与科技股估值忧虑双重打压 STOXX 600指数一度重挫 易捷航空股价飙升14%成亮点
- 美联储7月议息会议惊现三张反对票创2016年以来首次沃什拒绝称为暂停美股尾盘跳水道指创15个月最大跌幅
- 美联储半年度报告重磅发布：PCE一年激增1.6个百分点 AI“又推价格又撑增长”成双刃剑 沃什下周将赴国会听证
- 标普500与纳指连涨两周逼近历史新高 AI交易重燃热情 Meta大涨近6%英伟达涨超4%
- 欧洲天然气价格徘徊一个月高位 储气库填充率远低于五年均值 冬季供应危机或令欧央行9月加息箭在弦上
- 美国二季度GDP增速放缓至1.5%低于预期PCE六年来首现环比负增长释放滞胀信号
- 立讯精密港股上市创年内最大IPO 募资242亿港元实现“A+H”双平台 上市首日盘中破发折射估值焦虑
- 随机阅读
- 英国央行连续第五次按兵不动维持利率3.75%经济学家与市场交易员罕见分裂油价风险成最大悬念
- 花旗报告揭全球资金流向：中国市场近周录得91亿美元净流入 系4月初以来首次 美股基金终结连续两周净流出
- 艺康47.5亿美元收购液冷龙头CoolIT Systems 英伟达公开站台 AI数据中心散热赛道成资本新风口 施耐德31亿美元同步加码工业AI
- 全球股票基金单周吸金492亿美元创三周新高 AI乐观情绪点燃风险偏好 科技板块狂揽114.9亿美元领跑全场 货币市场基金同时涌入837亿美元揭示市场深层矛盾
- 苹果库克任内最后一份财报：营收1094亿美元超预期但供应短缺拖累财测盘后跌近7%“全球股王”宝座岌岌可危
- 人民币中间价时隔三年首破6.80 决策层释放汇率走强信号 在岸离岸双双升值振幅逾300基点
- 港股单周15家IPO创年内新高 两天12家企业扎堆上市港交所“锣不够敲了” 立讯精密募资240亿港元成年内最大IPO 首日多家破发打新躺赚时代终结
- 全球股票基金单周吸金492亿美元创三周新高 AI热潮点燃风险偏好 科技板块独揽114.9亿美元 债市与货基同步涌入巨量资金
- 美联储7月利率决议悬念创近两年之最市场加息概率高达36%沃什“无指引”风格成最大变量
- 外资机构集体唱多A股“下半场” 大摩称7月底至8月为关键复苏窗口 高盛渣打同步超配
- 翻倍基五日骤减七成174只批量消失 AI赛道遭遇猛烈回调 资金大举涌入港股创新药医药基金逆势崛起
- 比特币连涨两周后遭遇ETF资金大规模外流 以太坊结束五日净流入 美联储与地缘政治双重压制下市场情绪转弱
- 英特尔交出十五年来最强季报营收暴增25%数据中心AI业务飙升59%CPU在AI推理时代重回核心舞台
- 美股AI资金从芯片股轮动至软件股 半导体板块月内回撤超20% 财报季成验证AI行情持续性关键窗口
- 欧洲股市结束四周连涨势头周跌近2%创4月中旬以来最大单周跌幅 美伊冲突升级与科技股估值忧虑双重打压 STOXX 600指数一度重挫 易捷航空股价飙升14%成亮点
- AI算力驱动存储芯片进入“超级周期” 上半年中报业绩密集披露存储牛股频现超10倍增长 算力硬件全链条高景气延续
- 英特尔二季度营收创近十五年最强增速盘后股价一度暴涨超百分之十三AI业务同比暴增59%成科技财报季最亮眼逆袭者
- 霍尔木兹海峡航运“接近停滞”美伊冲突再度升级 布伦特原油周内一度冲破80美元 特朗普宣告停火“已结束” 能源市场“适应”地缘风险但波动性显著放大
- 日本上半年企业破产5346家时隔12年再破5000 拉面店破产数量创17年新高 日元贬值红利消退与股市繁荣形成撕裂
- 索致泰145亿美元收购特种化学品公司Element Solutions 化工行业并购大潮持续升温
- 搜索
- 友情链接
- 沃顿商学院NBER论文：AI需实现2.7倍生产力跃升才能避免科技公司破产
- WSTS：2027年全球半导体市场规模预计达1.914万亿美元
- TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年
- OECD将2026年全球经济增速预期下调至2.8%，2027年回升至3.1%
- 高盛预计2027年科技巨头资本开支规模可达1.4万亿美元
- 摩根大通大幅上调WFE市场预测：2027年增速预计达29%
- Counterpoint：2027年GenAI智能手机渗透率预计达52%，生成式AI将成行业标配
- 微软发布Majorana 2拓扑量子芯片：2027年实现百位级拓扑量子比特集成
- TrendForce：晶圆代工成熟制程涨价效应将延伸至2027年，八英寸产能率先吃紧
- 摩根士丹利：2027年AI相关债券发行有望接近5700亿美元，融资规模翻倍
- HBM 2027年前仍将供不应求，涨价不可避免，HBM出货量有望再增60%
- OECD：2027年全球经济增速预计回升至3.1%
- 杰富瑞：2027年存储芯片价格预计同比上涨40%-45% 降价恐要等到2028年
- IDC：到2027年推理将占智能算力需求70%以上
- 摩根士丹利：2027年中国人形机器人出货量预计达10万台，行业进入规模验证阶段
- 摩根大通大幅上调WFE市场预测：2027年增速预计达29%
- 瑞银：2027年DRAM供应缺口预计扩大至17%
- OECD下调2026年全球经济增速预期至2.8%，2027年回升至3.1%
- IDC：到2027年推理将占智能算力需求70%以上
- 惠誉评级：美联储和英国央行2026年维持利率不变，将于2027年恢复降息
- 野村证券：预计中国最早2027年降息降准，货币政策宽松窗口后移
- OECD：2027年全球经济增速预计回升至3.1%
- 世界银行：2027年全球经济增速有望回升至2.8%
- 高盛：电动车普及加速或令2027年底全球原油需求削减32万桶/日
- TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年
- 摩根士丹利：五大科技巨头AI支出2027年将达1.1万亿美元，超越美国国防预算
- WSTS：2027年全球半导体市场规模预计达1.914万亿美元，存储芯片增幅达250%
- 人形机器人订单排到2027年，2026年出货量冲刺5万台
- 毕马威：预计2027年数字员工在核心技术团队中的占比升至36%
- 施罗德投资下调2027年全球GDP增长预测至2.6%，预计美联储2027年重拾宽松
- 世界银行预计2027年中国经济增速放缓至4.3%，全球经济2027至2028年间有望修复
- 野村证券：AI硬件周期远未结束，2027年服务器增速达65%且供应瓶颈正扩散
- 摩根大通示警AI灰犀牛：2027年算力支出恐断崖式放缓至22%
- 瑞银：AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元，增幅600%，科技股座次“大洗牌”
- 美银：全球云端AI资本开支2027年将逼近1.5万亿美元，存储芯片估值严重低估
- 野村证券：AI硬件周期远未结束，2027年服务器增速达65%且供应瓶颈正扩散
- 美银预计2027年全球云计算与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元
- L3/L4自动驾驶强制性国标建议2027年7月1日实施，行业迎来法治化监管
- 五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计达1.1万亿美元并首超美国国防开支
- 五大科技巨头AI资本支出2027年预计达1.1万亿美元，占美国GDP3.2%首超国防开支