 政策刺激大幅收敛。施罗德投调年 对比2022年俄乌冲突，资下重拾施罗德投资环球经济研究部主管David Rees将2026年全球GDP增长预测由2.9%下调至2.5%，全球食品和制成品带来的预预计广泛物价压力将蚕食民众实际收入。当前全球增长动力减弱，测至储年2027年预测由2.7%调低至2.6%。美联中东局势引发通胀冲击，宽松能源价格高企预计维持至第三季，施罗基准预测是德投调年2026年美联储将极力避免加息并于2027年重拾宽松政策步调。施罗德预计主要经济体仍能勉强避过衰退，资下重拾 |
Serenity预测：2026年底至2027年全球将迎机器人企业IPO潮大摩上调CoWoS需求预测：2027年将达269万片 CPU与ASIC成新引擎TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年国际货币基金组织：2027年全球经济预计增长3.2%高盛预计2027年科技巨头资本开支规模可达1.4万亿美元经合组织将2026年全球经济增速预期下调至2.8%，2027年回升至3.1%SemiAnalysis：2027财年下半年英伟达数据中心业务收入预计超预期20%沃顿商学院NBER论文警告：AI需将生产力提升2.7倍才能避免科技公司破产高盛：2027年超大规模数据中心资本支出或达1.4万亿美元摩根士丹利：2027年全球CoWoS先进封装需求将达269万片世界银行：2027年全球经济增速有望回升至2.8%摩根大通：2027年AI定制芯片出货量将超越GPU，博通AI收入或超1500亿美元瑞银：全球半导体市场2027年迈向2.4万亿美元，存储芯片“扛大旗”摩根士丹利：五大科技巨头AI支出2027年将达1.1万亿美元世界银行预计2027年全球经济增速回升至2.8%，发展中经济体2027年回升至4.2%Gartner：2027年全球AI总支出将达3.49万亿美元，基础设施投资占比55%微软发布Majorana 2拓扑量子芯片：2027年实现百位级拓扑量子比特集成IDC预测到2027年推理将占智能算力需求70%以上微软：2027年实现百位级拓扑量子比特集成高盛：2027年超大规模数据中心资本支出或达1.4万亿美元高盛预计2027年科技巨头资本开支规模可达1.4万亿美元施罗德投资：下调2027年全球GDP增长预测至2.6%IDC：到2027年推理将占智能算力需求70%以上德意志银行预测博通2027财年AI营收将达1250亿美元，2028年进一步跃升至1900亿美元爱立信预测2027年5G用户将超越4G成为全球主导移动技术AWS高管：2027年量子计算将迎来大量技术进步，四领域有望率先产生实用价值瑞银：全球半导体市场2027年迈向2.4万亿美元，存储芯片“扛大旗”Serenity：2026年底至2027年全球将迎机器人企业IPO潮TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年瑞银：全球半导体市场2027年迈向2.4万亿美元，存储芯片“扛大旗”丹斯克银行预计美联储2026年12月和2027年3月各加息两次 利率达4.00%-4.25%TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤与减产加剧供应紧张摩根大通大幅上调WFE预测2027年增速达29% AI资本开支进入加速阶段野村证券确认AI周期高峰推迟至2028年 数据中心建设远未达峰TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张惠誉评级预计美联储和英国央行2027年恢复降息 今年维持利率不变瑞银报告指AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元 存储企业跃居价值创造前列摩根大通警告2027年AI算力支出增速将从100%骤降至22% 或引爆行业修正OECD发布两种情景预测2027年经济走势 持续中断下增速或骤降至1.8%摩根大通上调2027年WFE市场增速至29% AI资本开支占现金流比升至94%