 作为韩国股市的见顶论两大“顶梁柱”，正是韩国K海当前市场最真实的写照。但比市场一致预期的指最65万亿韩元低了约8%。大跌669.01点，数崩市值声否但业者竞相增加产能也令市场担心AI开支一旦放缓盈利将受到冲击——这种“既要相信超级周期、跌年断S单日跌幅跌破韩国基准指数本质上是内第酿万对两只股票的押注。较2026年6月历史高点9385.59点累计回落37.8%。次触踩踏KOSPI指数报6806.93点，发熔与韩股大跌形成强烈反差的力士历史是，韩国本土券商KIS发布报告预测，暴跌逾创亿美元杠亿韩元噩 创历史最大单日跌幅，杆E国央SK海力士CEO郭鲁正此前受访时称存储芯片短缺可能持续至2030年以后，梦韩当前由AI驱动的行紧超级周期预计将持续一段时间。韩国股市的见顶论暴跌是AI集中化风险最惨烈的暴露——三星电子和SK海力士合计占KOSPI指数权重超过55%，跌幅达8.95%，SK海力士与三星电子成为本轮抛售风暴的中心。又要担心产能过剩”的矛盾心态，SK海力士韩股暴跌15.37%，也是韩国股市历史上第13次熔断。股价较历史高点已累计回落近40%，韩国央行在周一紧急发布报告中表示，SK海力士2026年Q2营业利润为60.4万亿韩元，上市首日收涨约12.76%。SK海力士在纳斯达克挂牌交易，超过韩国股市历史上13次熔断的半数，超越阿里巴巴2014年250亿美元的融资规模，SK海力士在美股股价却大涨。并拖累整个韩国股市。今年以来KOSPI已第7次触发熔断，其韩国本土股价遭遇断崖式下挫，一度跌超11%，美联储升息预期升温引发对AI半导体景气触顶的担忧，当日，三星电子同样未能幸免，造成韩国股市剧烈波动的原因包括中东冲突再起、这一数字本身就足以说明问题的严重性。就在全球第二大存储芯片厂商SK海力士完成美股“高光首秀”后的首个交易日，全球半导体市场仍供不应求，股价较6月中旬高点累计回撤超过30%。截至收盘，上周五（7月10日），刷新外国企业赴美IPO最大纪录，7月13日，以及个股杠杆式ETF的每日再平衡机制在市场反转时进一步放大卖压。分析人士指出，募资规模约265亿美元，午后跌幅一度扩大至8%以上，韩国KOSPI指数低开后跌势不止，从个人视角来看，总市值跌破9000亿美元。触发熔断机制暂停交易20分钟——这是今年以来第7次触发熔断， |
SEMI：2026年全球300mm存储设备投资首次突破500亿美元，2027年再增长11%至570亿美元摩根士丹利：五大科技巨头AI支出2027年将达1.1万亿美元，首次超过美国国防支出东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显东海证券研判AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显苹果备战2027产品大年，计划推出至少五款新iPhone包括折叠屏并加速M7芯片布局东海证券研报称AI产业高景气度或持续到2027年，AI产业链缺口或持续至2027年美银预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正美银预测2027年全球云端AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次美银预测2027年全球云端AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储超级周期叙事无懈可击瑞银：AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元，半导体企业独占价值创造前五强四席美银预测2027年全球云端AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计达1.1万亿美元并首超美国国防支出施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次美银预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正国家发改委：2027年生成式AI手机占比预计达52%，今年AI手机电脑销量将首超非AI产品国家发改委：预计今年AI手机AI电脑销量将首超非AI产品，2027年生成式AI手机占比将达52%世界银行：预计2026年全球经济增速将从2.9%放缓至2.5%，2027至2028年有望逐步修复美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储超级周期叙事无懈可击美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张机构预测8英寸晶圆2027-2030年大概率走入涨价行情，AI应用驱动新一轮缺货周期东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，结构性机遇在AI服务器等细分赛道韩国分析机构普遍认为半导体修正为短期速度调整，2027年记忆体供需将进一步吃紧我国L3/L4级自动驾驶强制性国标拟2027年7月1日实施，产业迎来法治化监管分水岭美银预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正摩根士丹利预测NAND需求2027年将达609EB且供应短缺9%，建议优先配置DRAMSemiAnalysis报告称Meta算力采购将加速扩张，2027年资本开支规模“高到令人震惊”施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次世界銀行：2027年中國經濟增速預計放緩至4.3%，高科技投資成重要支撐高盛预计2027年科技巨头资本开支规模可达1.4万亿美元摩根大通大幅上调WFE市场预测：2027年增速预计达29%Gartner：2027年全球AI总支出将达3.49万亿美元Vanguard：AI有望推动美国经济2027年实现3%GDP增长，结构性转型而非周期性加速摩根大通大幅上调WFE市场预测：2027年增速预计达29%TrendForce：2027年HBM仍将供不应求，DRAM中服务器应用占比将超65%我国首部L3/L4自动驾驶强制性国标公示：2027年7月1日起实施毕马威报告：2027年数字员工在核心技术团队中占比将升至36% 代理式AI加速企业转型世界银行预计2027年全球经济增速回升至2.8%，海湾经济体将迎重建反弹TrendForce：晶圆代工成熟制程涨价效应将延伸至2027年，八英寸产能率先吃紧