 摩根 摩根士丹利首席策略师Laura王滢表示，士丹摩根士丹利中国首席经济学家邢自强在7月6日闭门会上指出，利美联储尽管短期市场波动性提升，年上这对全球微观流动性形成显著抽水。半年AI超级周期和能源资本开支的进入降息超级周期是跨年度、7月加息可能性微乎其微，通道对风险资产相对利好，摩根2027年上半年反而可能进入降息通道。士丹关于美联储，利美联储邢自强认为市场对加息的年上担忧过虑，通胀压力降低，半年多年度的进入降息机会。但并没有看到根本性的通道转变，未来一年可能通过债券、摩根预计下半年不大可能加息。美国科技大厂为支撑庞大资本开支，股权及贷款等市场融资接近万亿美元，她认为油价趋于平缓、美国就业市场并未过热，当前笼罩全球市场的主线仍是AI和能源， |
野村：AI硬件周期远未结束，2027年全球服务器收入预计增长65%，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散瑞银报告揭示科技行业座次大洗牌：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业霸榜前五野村证券：AI硬件周期远未结束，供应瓶颈正扩散至载板、PCB和光学元件，2027年AI服务器营收预计增长76%瑞银大幅上修DRAM价格预测：2027年芯片需求年增幅达36.2%，供需失衡近30年罕见世界银行预计2027年中国经济增速将进一步放缓至4.3%国家发改委：预计今年AI手机AI电脑销量将首超非AI产品，2027年生成式AI手机占比将达52%摩根士丹利看好DRAM胜过NAND，预测2027年NAND需求将达609EB且供应短缺9%瑞银报告：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业霸榜前五美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张高盛大幅上修联发科2027年AI ASIC营收预测至203亿美元，目标价升至6800元新台币瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，工业制造等To B场景将率先突破瑞银：AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元，半导体企业独占价值创造前五强四席国家发改委：预计今年AI手机AI电脑销量将首超非AI产品，2027年生成式AI手机占比将达52%巴克莱预警2026至2027年量子计算将迎“量子优势”决定性瞬间，有望为英伟达创造超千亿美元新增市场L3级自动驾驶强制性国标拟2027年7月1日实施，行业从“证明能开”转向“证明安全”国家发改委：2027年生成式AI手机占比预计达52%，今年AI手机电脑销量将首超非AI产品摩根大通警告2027年AI算力支出恐面临“断崖式放缓”，增速从100%骤降至22%世界银行预计2027年中国经济增速将进一步放缓至4.3%摩根大通警告2027年AI算力支出恐面临“断崖式放缓”，增速从100%骤降至22%瑞银：AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元，半导体企业改写全球科技股价值版图五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计占美国GDP的3.2%并首超国防开支国家发改委预计今年AI手机AI电脑销量将首超非AI产品，Counterpoint预测2027年生成式AI手机占比将达52%巴克莱预警2026至2027年量子计算行业将迎“量子优势”决定性瞬间，有望为英伟达创造超千亿美元新增市场SemiAnalysis新报告：Meta算力采购将加速，2027年资本支出或“高到令人震惊”算力基础设施快步迈入“词元经济”新赛道，2027年中国AI服务器市场规模有望突破4800亿元摩根士丹利认为DRAM优于NAND，长期供货协议改变记忆体价格波动模式美银预测2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，工业制造等To B场景将率先突破韩国7月前20天半导体出口同比狂飙180%达221亿美元AI芯片需求撑起出口半壁江山创同期历史新高比特币在AI抛售潮中守住6.5万美元加密市场展现罕见韧性或正开启与科技股脱钩新阶段欧洲央行6月加息后首度按兵不动油价重返百元推高9月加息预期拉加德释放明确鹰派转向信号OpenAI将2030年算力支出上调至7500亿美元并计划斥资超300亿美元建数据中心科技巨头AI基础设施竞赛进入全面战争阶段布伦特原油时隔两月重返百元大关红海油轮遇袭叠加美伊全面军事对抗引爆供应恐慌欧洲天然气价格一个月飙升近50%逼近美伊冲突初期高点高盛警告若中东出口延迟恢复TTF或需飙至100欧元以上油金跷跷板突然失灵黄金强势收复4100美元大关上演罕见油金同涨格局ETF资金流出显著放缓市场定价逻辑深刻转变日元击穿163关口刷新近四十年新低日本央行释放“提速加息”信号十月前再加息概率飙升至72%政策重心从“推升”转向“锚定”日元跌破163关口刷新近四十年新低日本央行释放“提速加息”信号十月前再加息概率飙升至72%政策重心从“推升”转向“锚定”谷歌AI豪赌的代价：自由现金流数十年来首次转负资本支出翻倍至449亿美元全年上调至2050亿美元盘后股价重挫